Еженедельный обзор рынка масличных от 30 марта

Выдержки из обзора:

ЦЕНЫ.  По данным ведомственного мониторинга Минсельхоза России, с 19 по 26 марта  2020 года на фоне уверенного роста объемов экспорта повысились средние цены на семена подсолнечника, соевые бобы и подсолнечное масло. Больше всего подорожали соевые бобы — до 22 877 руб./т (+3,6%). Стоимость семян подсолнечника увеличилась на 2,6%, до 19 417 руб./т, а подсолнечное масло подорожало на 1,4%, до 54 870 руб./т. В то же время подсолнечный шрот подешевел в среднем на 4,5%, до 12 262 руб./т, а семена рапса — на 1,3%, до 22 520 руб./т.

При этом по сравнению с аналогичной датой годом ранее средняя цена семян рапса увеличилась на 15,1%, а соевые бобы подешевели на 14,6%. Стоимость и семян подсолнечника, и подсолнечного масла увеличилась на 2,0%, а подсолнечного шрота — уменьшилась на 11,3%.

ПЕРЕРАБОТКА. По оценке «Центра Агроаналитики», в феврале объем производства нерафинированного подсолнечного масла немного снизился по сравнению с январем, но остался заметно выше прошлогоднего уровня. Производство подсолнечного масла в феврале составило 534 тыс. т (+31,4% к уровню прошлого сезона). В целом за сентябрь — февраль 2019/20 зернового года было произведено почти 3,05 млн т подсолнечного масла (+26,0% к показателю за аналогичный период предыдущего сезона).

Объем отгрузок нерафинированного подсолнечного масла с российских заводов, наоборот, увеличился: в феврале было отгружено 288 тыс. т (+6,5% к уровню января и +33,5% к уровню прошлого сезона). С начала сезона объем отгрузок нерафинированного подсолнечного масла превысил 1,53 млн т (+30,9%).

Рост отгрузок подсолнечного масла в феврале на фоне снижения производства привел к уменьшению запасов масла. На конец февраля остатки масла составили 278 тыс. т (-6,7% к уровню января и -13,0% к уровню прошлого сезона).

В феврале текущего года объемы производства нерафинированного соевого масла уменьшились к уровню января, но немного превысили уровень прошлого года. Так, производство соевого масла
в феврале составило 62,5 тыс. т (-4,2% к уровню января и +0,3% к уровню прошлого сезона). В целом за сентябрь — февраль было выпущено более 365 тыс. т соевого масла (-10,9%).

Объем отгрузок нерафинированного соевого масла с российских заводов в феврале снизился как уровню января, так и к прошлогоднему уровню и составил 44,8 тыс. т (-52% и -47%). В целом с начала сезона объем отгрузок соевого масла составил 339 тыс. т (-4,1% к уровню предыдущего года).

ВНЕШНЯЯ ТОРГОВЛЯ. По предварительным данным ФТС России, за неделю с 16 по 22 марта заметно вырос темп экспорта семян подсолнечника, соевых бобов и подсолнечного масла. Немного увеличился, по оценке «Центра Агроаналитики», также темп экспорта подсолнечного шрота и соевого масла. 

Основной объем экспорта подсолнечника пришелся на Турцию (38,2 тыс. т, или 50,0% от общего показателя). Основным направлением поставок подсолнечного масла стал Китай (46,6 тыс. т, или 47,4%). Больше всего соевых бобов также отгрузили в Китай (15,8 тыс. т, или 51,2%).

С начала сезона наибольший объем экспорта масличных культур и продуктов их переработки из России пришелся на подсолнечное масло — почти 1,71 млн т (+35,0% к уровню прошлого сезона).

Лидером по относительному и абсолютному приросту экспорта c начала сезона остаются семена подсолнечника: их поставки составили свыше 912 тыс. т (в 9,3 раза больше, чем годом ранее). Объем экспорта соевых бобов достиг почти 646 тыс. т (+27,9%).

Зарубежные поставки семян льна также заметно выросли — почти до 415 тыс. т (+36,0%). Увеличились экспортные отгрузки подсолнечного шрота до 1,18 млн т (+30,4%), рапсового масла — до 426 тыс. т (+23,4%), соевого шрота — до 709 тыс. т (+14,9%) и соевого масла — до 331 тыс. т (+0,5%).

Только объем накопленного экспорта семян рапса остается заметно ниже прошлогоднего — 236 тыс. т (-39,2%).

МИРОВОЙ РЫНОК. За период с 20 по 27 марта 2020 года цены на мировом рынке выросли на фоне изменений спроса и предложения, вызванных пандемией коронавирусной инфекции.

За отчетный период на мировом рынке масличных наиболее значительно выросли цены на пальмовое масло в Малайзии (+6,6%). Бразильское соевое масло подорожало на 6,0%, а канадское рапсовое масло — на 4,7%. Украинское подсолнечное масло подорожало на 0,9%, украинский подсолнечник — на 1,4%, соевые бобы —   на 1,4%, а семена рапса — на 1,9%.Рост цен произошел из-за опасений возможного уменьшения отгрузок соевых бобов из Южной Америки на фоне сообщений об ограничениях поставок соевых бобов от фермеров до перерабатывающих предприятий и экспортных терминалов в Аргентине.

Кроме того, заметную поддержку ценам на соевые бобы оказало повышение внутренних цен на сою и соевый шрот в Китае из-за существенного снижения запасов у переработчиков. В период с 13 по 19 марта экспортные нетто-продажи соевых бобов в США выросли, оказавшись выше ожиданий рынка, и составили 904 тыс. т (+43,0% к уровню предыдущей недели), продажи соевого шрота увеличились до 251 тыс. т (+95,0%), а соевого масла — до сезонного максимума    в размере 55,9 тыс. т (в 3 раза больше).

Важным фактором конъюнктуры рынка могут стать неблагоприятные изменения агрометеорологических условий в Индонезии и Малайзии, где прогнозируется засушливая погода.

В апреле цены на мировом рынке масличных культур, по мнению «Центра Агроаналитики», будут находиться под давлением вышеприведенных факторов.

После того как эпидемия, вызванная коронавирусом, в мире пойдет на спад, можно ожидать восстановления нормального режима мировой торговли.

Фактором неопределенности в 2020 году остаются мировые цены на нефть, которые влияют и на стоимость растительных масел (значительная их часть используется для производства биодизеля).